原標(biāo)題：中國再次引領(lǐng)世界鋼市上漲 國際鋼市半月談（7月上）

薛和平 20170714

　　進(jìn)入7月份，亞洲鋼市在中國市場的推動(dòng)下再次出現(xiàn)大漲，并年內(nèi)第二次引領(lǐng)歐、美市場止跌回升。月中，100.7點(diǎn)的鋼之家全球鋼材基準(zhǔn)價(jià)格指數(shù)，周環(huán)比上漲1.4%(漲幅擴(kuò)大)，月環(huán)比上漲2.1%(漲幅擴(kuò)大)。其中：扁平材指數(shù)94.1點(diǎn)，周環(huán)比上漲1.6%(漲幅擴(kuò)大)，月環(huán)比上漲3.2%；長材指數(shù)109.3點(diǎn)，周環(huán)比上漲1.1%(由跌轉(zhuǎn)升)，月環(huán)比上漲0.9%；亞洲指數(shù)107.2點(diǎn)，周環(huán)比上漲2.1%(漲幅擴(kuò)大)，月環(huán)比上漲3.8%。亞洲中的中國指數(shù)110.2點(diǎn)，周環(huán)比上漲2.3%(漲幅擴(kuò)大)，月環(huán)比上漲4.3%；美洲指數(shù)104.3點(diǎn)，周環(huán)比上漲0.2%(與前持平)，月環(huán)比上漲0.1%；歐洲指數(shù)86.9點(diǎn)，周環(huán)比上漲0.4%(與前持平)，月環(huán)比持平。鋼之家數(shù)據(jù)顯示，7月前半月的亞洲及其中國市場的走勢十分強(qiáng)勁，并再次引領(lǐng)全球總指數(shù)的震蕩上揚(yáng)。為此，結(jié)合基本面情況預(yù)測，7月后半月的國際鋼市或繼續(xù)震蕩上漲走勢。

　　中國上半年鋼材出口降低28%，進(jìn)口增長5.3%。據(jù)中國海關(guān)總署統(tǒng)計(jì)：今年1-6月份，出口鋼材4099萬噸，同比減少1593萬噸，下降28%；進(jìn)口鋼材680萬噸，同比增加34萬噸，增長5.3%。

　　歐鋼協(xié)調(diào)高歐盟鋼鐵需求。歐洲鋼鐵協(xié)會(huì)(Eurofer)有關(guān)人士表示，今年歐盟鋼鐵表觀需求將增加1.9%至1.59億噸，高于先前預(yù)測的1.3%。

　　特朗普限制進(jìn)口鋼鋁計(jì)劃遭猛擊。美國總統(tǒng)特朗普以國家安全為由限制鋼鐵和鋁進(jìn)口的計(jì)劃，最近在世界貿(mào)易組織(WTO)受到了猛烈抨擊，中國、歐盟、巴西、奧地利、臺(tái)灣、俄羅斯都針對(duì)該計(jì)劃向WTO表達(dá)了抗議。前美聯(lián)儲(chǔ)主席本·伯南克、艾倫·格林斯潘和其他一些重量級(jí)經(jīng)濟(jì)學(xué)家也在警告美國總統(tǒng)特朗普，不要對(duì)外國鋼鐵征收新關(guān)稅，因?yàn)榇伺e將會(huì)增加美國制造商的成本，抬升消費(fèi)者價(jià)格并損害與盟國的關(guān)系。

　　中國鋼材對(duì)新西蘭市場不構(gòu)成損害。新西蘭商業(yè)、創(chuàng)新和就業(yè)部(MBIE)調(diào)查發(fā)現(xiàn)，從中國進(jìn)口的鍍鋅獲得的補(bǔ)貼低于0.08%，幾乎看不到中國政府補(bǔ)貼的作用，對(duì)新西蘭市場不構(gòu)成損害。

　　浦項(xiàng)蟬聯(lián)“全球最具競爭力鋼鐵企業(yè)”。世界鋼鐵分析機(jī)構(gòu)WSD(世界鋼動(dòng)態(tài)公司)發(fā)布“全球最具競爭力鋼鐵企業(yè)”的年度榜單，韓國浦項(xiàng)制鐵公司(POSCO)再次榮登榜首，這是該公司自2010年以來連續(xù)第8年獲此殊榮。中國寶鋼首次進(jìn)入前十強(qiáng)。

　　亞洲：大幅上漲。該地區(qū)107.2點(diǎn)的鋼之家鋼材基準(zhǔn)價(jià)格指數(shù)，周環(huán)比上漲2.1%(漲幅擴(kuò)大)，月環(huán)比上漲3.8%(漲幅擴(kuò)大)，月同比上漲36.9%(漲幅擴(kuò)大)，年同比上漲36.4%。

　　扁平材方面：市場價(jià)格普遍上漲。在印度，原本市場預(yù)測，7月1日起實(shí)施的新商品和服務(wù)稅(GST)，可能會(huì)給熱卷等鋼材需求帶來一定影響。但目前看來國內(nèi)熱卷價(jià)格基本平穩(wěn)，似乎并沒有大的變化。現(xiàn)普通熱卷含運(yùn)費(fèi)出廠價(jià)仍為3.55-3.65萬盧比/噸(550-565美元/噸)，含稅約4.19-4.31萬盧比/噸。有鋼貿(mào)商表示，由于中國鋼材價(jià)格的大幅上漲，降低了鋼材稅率提高的負(fù)面影響，只不過眼下成交相對(duì)清淡了點(diǎn)。在伊朗，齋月結(jié)束后，伊朗及其他中東國家的扁平材需求有所增加。為此，有供應(yīng)廠商已經(jīng)開始提價(jià)。其中，俄羅斯馬鋼(MMK)上調(diào)了8月生產(chǎn)的熱卷出口價(jià)，目前報(bào)393-395歐元/噸，較7月生產(chǎn)的熱卷價(jià)格上漲5-8歐元/噸，加上15-16歐元/噸的運(yùn)費(fèi)，俄馬鋼資源到達(dá)伊朗北部港口Anzali的價(jià)格為408-411歐元/噸。另外，馬鋼也上調(diào)了冷卷價(jià)格5-15歐元/噸，報(bào)于460歐元/噸。哈薩克斯坦至伊朗的熱卷報(bào)價(jià)為430美元/噸(CFR,Anzali)，冷卷報(bào)價(jià)為498-511美元/噸(CFR,Anzali)，與之前大體一致?？傮w看，伊朗熱卷的進(jìn)口報(bào)價(jià)為430-460美元/噸(CFR,伊朗港口)，環(huán)比上漲15美元/噸，冷卷進(jìn)口報(bào)價(jià)為500-530美元/噸(CFR)，環(huán)比上漲20美元/噸左右，熱鍍鋅板進(jìn)口報(bào)價(jià)為590-600美元/噸(CFR)，環(huán)比上漲35-44美元/噸。7月初，受中國市場價(jià)格持續(xù)上漲的拉動(dòng)，亞洲熱卷現(xiàn)貨價(jià)繼續(xù)攀升。目前，中國普通商品卷報(bào)價(jià)在480-485美元/噸(FOB)，較上月末上漲10-15美元/噸，冷卷530噸(FOB)，較之前上漲15美元/噸，連續(xù)4周上漲。中國冷軋基料到越南報(bào)價(jià)495-500美元/噸(CFR)，與之前大體持平。日本8月份資源報(bào)545美元/噸(CFR)。

　　長材方面：市場價(jià)格漲跌不一。在阿聯(lián)酋，螺紋鋼進(jìn)口價(jià)從440-443美元/噸(CFR，理重)降至430-440美元/噸(CFR，理重)，現(xiàn)土耳其資源報(bào)440-445美元/噸(CFR，理重)，買主出價(jià)在425-430美元/噸(CFR)。不過，阿聯(lián)酋本土螺紋鋼出廠價(jià)穩(wěn)定在1720-1775迪拉姆/噸(468-483美元/噸)。阿聯(lián)酋方坯進(jìn)口價(jià)也穩(wěn)定在395-400美元/噸(CFR)，不過成交比較冷清。在中國臺(tái)灣，豐興鋼鐵繼續(xù)上調(diào)螺紋鋼盤價(jià)。其中，13mm螺紋鋼盤價(jià)上調(diào)200新臺(tái)幣/噸至1.47萬新臺(tái)幣/噸(482美元/噸)，連續(xù)2周上調(diào)。有分析人士表示，隨著國際廢鋼價(jià)格走強(qiáng)，下游用戶采購比較積極，南部地區(qū)甚至還出現(xiàn)封盤跡象，為此豐興鋼鐵在調(diào)漲螺紋鋼盤價(jià)時(shí)，還限量接單。更有鋼貿(mào)分析人士表示，夏季的臺(tái)灣一般會(huì)出現(xiàn)供電緊張的情況，因此鋼廠通常在7-9月份進(jìn)行檢修，由此后市的情況可能還會(huì)更好。7月初，受中國市場上漲拉動(dòng)，亞洲長材市場保持堅(jiān)挺，并創(chuàng)3年來最高水平。目前，中國方坯出口報(bào)價(jià)在470-480美元/噸(FOB)，又較之前上漲10美元/噸，螺紋鋼主流出口報(bào)價(jià)大幅上漲，至505-515美元/噸(FOB，實(shí)重)，比之前上漲20美元/噸。

　　貿(mào)易關(guān)系方面。7月4日，印度商工部發(fā)布公告，對(duì)原產(chǎn)于或進(jìn)口自中國的熱軋和冷軋不銹鋼板作出反補(bǔ)貼肯定性終裁，建議對(duì)中國涉案產(chǎn)品征收到岸價(jià)18.95%的反補(bǔ)貼稅，對(duì)已被征收反傾銷稅的涉案產(chǎn)品減免反傾銷稅稅額部分。

　　簡測：根據(jù)運(yùn)行態(tài)勢結(jié)合基本面情況預(yù)測，7月后半月的亞洲鋼市或持續(xù)堅(jiān)挺走勢。

　　歐洲鋼材市場：穩(wěn)中有漲。該地區(qū)86.9點(diǎn)的鋼之家鋼材基準(zhǔn)價(jià)格指數(shù)，周環(huán)比上漲0.4%(與前持平)，月環(huán)比持平，月同比上漲12.5%(漲幅擴(kuò)大)，年同比上漲21.1%。

　　扁平材方面：市場價(jià)格小幅上漲。在西北歐，由于中國鋼市對(duì)世界鋼材市場的助推影響，加上終端需求略有增加，以及反傾銷等，全歐鋼鐵業(yè)內(nèi)普遍預(yù)期后市樂觀。在此預(yù)期下，部分西歐鋼廠已月中上調(diào)板卷出廠價(jià)20-30歐元/噸。其中，安塞樂米塔爾宣布上調(diào)9月發(fā)貨的所有板卷資源30歐元/噸，提價(jià)后德國魯爾區(qū)的熱卷出廠價(jià)將攀升至515-520歐元/噸，交貨價(jià)在550美元/噸左右，冷卷出廠價(jià)攀升至615-620歐元/噸，熱鍍鋅板出廠價(jià)上漲至650-660歐元/噸。在獨(dú)聯(lián)體，熱卷離岸價(jià)為465-470美元/噸(FOB)，較之前上漲5美元/噸，至北非市場的報(bào)價(jià)為500-505美元/噸(CFR，北非)，冷卷實(shí)際成交價(jià)為505-515美元/噸(FOB)，也較之前上漲2.5美元/噸。有市場分析人士表示，目前全歐對(duì)后期走勢普遍樂觀，但由此也帶動(dòng)了進(jìn)口資源的價(jià)格走高。據(jù)悉，印度資源的報(bào)價(jià)為465-475歐元/噸(CIF，安特衛(wèi)普)，較之前的報(bào)價(jià)略有上漲。

　　長材方面：市場價(jià)格繼續(xù)上漲。受亞洲、特別是中國鋼材價(jià)格大漲的影響，以及歐洲建筑業(yè)、汽車制造業(yè)的需求增加，包括廢鋼和鐵礦石價(jià)格的攀升等利好，歐洲長材市場迎來了3月份后的新一輪價(jià)格上漲，平均漲幅在10-20歐元/噸。有消息稱，主要鋼廠的目標(biāo)則是在8月底實(shí)現(xiàn)30歐元/噸的上漲。有分析人士表示，對(duì)鋼廠提價(jià)，來自買主方面的抵制情緒較濃。但鋼廠認(rèn)為，目前是提價(jià)的好時(shí)機(jī)，若市場情況繼續(xù)好轉(zhuǎn)，還將繼續(xù)上調(diào)價(jià)格。而且，由于部分鋼廠夏季有停產(chǎn)檢修計(jì)劃，短期內(nèi)市場供應(yīng)將減少，加上已有的庫存較低，買主若想采購資源，必要接受鋼廠漲價(jià)。目前，北歐螺紋鋼出廠價(jià)為420-430歐元/噸，月環(huán)比上漲4歐元/噸，線材出廠價(jià)上漲10-20歐元/噸，報(bào)于450-460歐元/噸，1類型材出廠價(jià)上漲10歐元/噸，報(bào)于490-500歐元/噸，小型材市場的漲幅與型材基本一致。有消息稱，Beltrame鋼廠日前宣布上調(diào)小型材報(bào)價(jià)10歐元/噸后，將在7月中旬進(jìn)一步上調(diào)小型材價(jià)格15歐元/噸。

　　貿(mào)易關(guān)系方面。6月29日，歐盟委員會(huì)發(fā)布公告，對(duì)進(jìn)口自中國生產(chǎn)商濟(jì)南玫德鑄造有限公司的可鍛鑄鐵螺紋管和接頭作出反傾銷期中復(fù)審肯定性終裁，裁決基于到岸價(jià)對(duì)該生產(chǎn)商計(jì)征39.2%的反傾銷稅。

　　簡測：根據(jù)運(yùn)行態(tài)勢結(jié)合基本面情況預(yù)計(jì)，近期歐洲鋼市或繼續(xù)穩(wěn)中有升走勢。

　　美洲鋼材市場：漲跌不一。該地區(qū)104.3點(diǎn)的鋼之家鋼材基準(zhǔn)價(jià)格指數(shù)，周環(huán)比上漲0.2%(與前持平)，月環(huán)比上漲0.1%，(與前持平)，月同比上漲8.3%(漲幅擴(kuò)大)，年同比上漲24%。

　　扁平材方面：市場價(jià)格震蕩運(yùn)行。在巴西，雖然有消息稱Usiminas公司表示正在考慮上調(diào)熱卷價(jià)格，但目前仍沒有具體消息，終端用戶預(yù)計(jì)提價(jià)很難實(shí)現(xiàn)。咨詢機(jī)構(gòu)Tendencias預(yù)計(jì)，明年第三季度前巴西熱卷市場都將保持疲軟，今年底熱卷價(jià)格將接近2000雷亞爾/噸，明年2季度的價(jià)格將跌破2000雷亞爾/噸至1860雷亞爾/噸。目前，巴西國內(nèi)熱卷出廠價(jià)穩(wěn)定在2000-2170雷亞爾/噸，冷卷出廠價(jià)為2390-2500雷亞爾/噸，熱鍍鋅板出廠價(jià)為2700-2800雷亞爾/噸，以上均為不含稅價(jià)。有市場分析人士表示，鋼材價(jià)格趨跌主要消費(fèi)市場的需求季節(jié)性疲軟，實(shí)際上巴西板坯出口價(jià)也在進(jìn)一步下跌，目前板坯出口價(jià)為375-390美元/噸(FOB)，較之前下滑22.5美元/噸。在美國，之前由于232調(diào)查，美國鋼廠曾相繼宣布提價(jià)，但由于232調(diào)查的最終結(jié)果尚未公布，因此市場觀望情緒較濃，買主不愿接受提價(jià)，成交清淡。目前，美國中西部鋼廠的熱卷出廠基價(jià)為600-620美元/短噸，冷卷出廠基價(jià)為為78-790美元/短噸，環(huán)比下滑10美元/短噸。

　　長材方面：市場價(jià)格穩(wěn)中趨漲。在美國，市場仍在等待商務(wù)部公布232調(diào)查的最終結(jié)果，進(jìn)口報(bào)價(jià)及國內(nèi)報(bào)價(jià)均保持平穩(wěn)。目前，美國螺紋鋼進(jìn)口價(jià)為478-487美元/短噸(CIF，休斯頓)，東南部的螺紋鋼出廠價(jià)為515-540美元/短噸。另外，美國小型材及市場也繼續(xù)保持平穩(wěn)，目前2x2x1/4出廠價(jià)仍為636-656美元/短噸，H型鋼出廠價(jià)為685-715美元/短噸。月初，紐柯、Keystone線材廠和蓋爾道長材北美公司相繼宣布上調(diào)線材價(jià)格20-25美元/短噸。漲價(jià)后，美國網(wǎng)用線材出廠價(jià)為580-600美元/短噸，較之前上漲20美元/短噸。有分析人士表示，受鋼廠提價(jià)影響，美國線材市場價(jià)有所攀升，但新價(jià)格能維持多久尚不可知。不過，多數(shù)買主仍相信232調(diào)查的最終結(jié)果將利好于美國鋼廠，為鋼廠進(jìn)一步提價(jià)提供動(dòng)力。

　　貿(mào)易關(guān)系方面。7月7日，巴西外貿(mào)委員會(huì)執(zhí)行管理委員會(huì)發(fā)布2017年第45號(hào)決議，對(duì)原產(chǎn)自中國的高碳鋼絲繩作出反傾銷肯定性終裁，裁定對(duì)中國涉案企業(yè)天津銀龍預(yù)應(yīng)力材料股份有限公司征收290.11美元//噸反傾銷稅，對(duì)中國涉案企業(yè)天津市宇恒預(yù)應(yīng)力鋼絞線制造有限公司、天津市圣特預(yù)應(yīng)力鋼絞線有限公司以及其他中國企業(yè)均征收627.04美元//噸反傾銷稅。決議自公布之日起生效，有效期5年。

　　簡測：根據(jù)運(yùn)行態(tài)勢結(jié)合基本面情況預(yù)計(jì)，近期美洲鋼市將繼續(xù)震蕩上揚(yáng)走勢。